套息交易策略
关键要点
- 套利交易策略非常流行.
- 由于套利交易是一种高风险策略, 我们欢迎对损失具有高度容忍度的投资者.
- 何时进入套利交易, 何时退出.
什么是套利交易
套利交易是一种交易策略, 它以低利率借款并投资于利率较高的资产. 换句话说, 套利交易大部分时间是基于以低利率借入货币, 并将借入的金额转换为另一种货币. 当然, 这种方法可以用于以第二种货币计价的股票、商品、房地产和债券.
与任何交易策略一样, 套利交易策略也有利有弊：
缺点
- 货币汇率存在急剧下跌的风险, 这可能会吞掉利润.
- 与投资资产相同 - 它们可以改变价格并降低收入价值.
- 对冲是一种选择, 但不是很有利, 因为用于损失的资金将弥补交易者从利率差异中获得的利润.
- 这种交易策略可能会造成金融泡沫.
优点
- 套利交易策略最吸引人的方面之一是其简单性.
- 套利交易还让交易者可以使用杠杆, 这让交易更加具有吸引力.
- 盈利能力.
总的来说, 如果交易者决定使用此策略, 则必须具备相关技能并在发生任何变化时保持警惕.
套利交易的风险管理
毫无疑问, 外汇交易策略非常好, 但也存在相当大的风险, 完善此策略, 建议使用风险管理. 无风险 管理的交易者, 账户可能会因意外转折而爆仓. 进入套利交易的最佳时机是基本面和市场情绪支持它们的时候. 不要忘记适当的对冲.
那么什么时候进入套利交易, 什么时候退出？
使用套利交易策略的最佳时间是银行考虑利率上升时 - 许多人开始购买货币, 从而推高货币对的价值. 只要货币不贬值 交易者将设法获利.
使用套利交易策略的最糟糕时间是在降息期间. 货币政策的变化也意味着货币价值的变化——当利率下降时, 对货币的需求也趋于下降.
结论
为了使套利交易策略产生利润, 需要有一定程度的利率上升或没有变动.
套利交易示例
假设投资者以 0 利息借入 1000 日元, 然后将日元兑换成美元, 并用这笔款项购买利息为 5.3% 的美国债券. 如果美元和日元保持不变, 投资将获利5.3%.
许多投资者进行货币套利交易, 因为它简单且有利可图, 尤其是在使用杠杆时. 详细了解什么是外汇杠杆. 例如, 如果上面提到的交易的杠杆为 10:1 , 交易者将获得 53% 的利润. 但当然, 潜在收益越大风险越大, 如果美元和日元之间的汇率发生变化 - 例如, 如果美元兑日元下跌, 交易将失去价值. 因此, 当涉及杠杆和汇率变化时, 交易者将损失十倍的价值（如果交易者没有适当地对冲）.
套利交易策略的底线
套利交易策略的底线是有盈利, 尤其是在使用杠杆时, 非常简单且有风险. 要击败风险, 就必须实施适当的风险管理. 交易者必须知道何时进行套利交易以及何时出场. 最重要的是, 在使用这种冒险策略之前, 您必须具备技能和经验.